Полное руководство по инвестициям в Таиланд для экспатов

Таиланд — одна из крупнейших экономик Юго-Восточной Азии. Его современная инфраструктура — включая аэропорты, морские порты, хорошо связанные дороги и железнодорожную систему — гарантирует, что его экономика продолжит расти в ближайшие годы. 

Страна всегда была привлекательной для иностранных инвесторов благодаря своим благоприятным для бизнеса законам, налоговым льготам и освобождению от импортных пошлин. Поэтому неудивительно, что вы тоже рассматриваете возможность инвестировать в Таиланд.

Тем не менее, это руководство покажет вам, как вы можете инвестировать в акции страны, недвижимость, бизнес и многое другое.

Disclaimer: This article may include links to products or services offered by ExpatDen's partners, which give us commissions when you click on them. Although this may influence how they appear in the text, we only recommend solutions that we would use in your situation. Read more in our Advertising Disclosure.

Инвестиционная среда Таиланда

Таиланд является привлекательным местом для инвесторов в недвижимость и процветающей страной для любого бизнеса, связанного с туризмом, пищевой промышленностью или новыми технологиями. 

Ключевым пунктом входа при планировании инвестиций в Таиланд является Офис Совета по инвестициям (BOI), тайское государственное агентство, находящееся под управлением Премьер-министра. Это агентство способствует инвестированию в Таиланд, а также зарубежным инвестициям тайцев. 

Они могут помочь со всеми вашими инвестиционными потребностями, такими как содействие инвестициям, помощь с налогами, предоставление консультаций при получении виз и разрешений на работу и поддержка вашего бизнеса комплексной информацией и консультационными услугами.

Инвестиционные вызовы

Хотя Таиланд рекламирует себя как развивающийся рынок с устойчивыми темпами роста, остаются некоторые проблемы, которые стоит учесть перед инвестированием в эту страну. 

Таиланд подвержен изменениям климата и сталкивается с увеличением количества наводнений и засух, которые воздействуют на его сельское хозяйство и, в конечном счете, на экономику. 

• В 2012 году, например, в Таиланде произошло наводнение, которое повредило многие промышленные зоны в провинциях Аюттайя и Патумтхани.
• Кроме того, предсказать политическую эволюцию сложно. С 1932 года страна приняла 20 конституций и уставов и пережила многочисленные военные перевороты.

Другие риски включают инфляцию. 

Инвестиции в недвижимость

Пандемия COVID-19 сильно повлияла на девелоперов недвижимости. До пандемии рынок процветал, особенно в Бангкоке. 

Однако во время пандемии покупатели из Гонконга, Китая и Сингапура перестали приезжать в Таиланд, и рынок замедлился. Рынок недвижимости также связан с туризмом, который остановился во время пандемии.

Однако после того, как Таиланд возобновил приём туристов, многие будущие экспаты и цифровые кочевники приехали в поисках краткосрочной и среднесрочной аренды и покупки кондоминиумов. Это возродило рынок недвижимости в стране. Однако рынок все еще остаётся медленным.

Как работают инвестиции в рынок недвижимости Таиланда?

Хотя иностранцы могут покупать недвижимость в Таиланде, существуют ограничения. 

Только до 49 процентов кондоминиумов в любом здании могут принадлежать иностранцам. Если квота достигнута, вы не можете инвестировать в это здание. Поэтому заранее уточните у вашего риелтора или в юридическом офисе кондоминиума, можете ли вы еще купить там недвижимость.

Сотрудничество с тайским партнером может быть решением. Тайским гражданам можно получить ипотеку в тайском банке, если у них хорошая кредитная история и они соответствуют требованиям к доходу. Однако если отношения испортятся и вам придется делить имущество с тайским партнером, у вас не будет никаких юридических прав на недвижимость, и вы не сможете заявить о своем праве собственности.

Как бы вы ни решили войти в рынок недвижимости, вам потребуется уплатить определенное количество налогов на недвижимость:

• налог на передачу прав собственности
• гербовый сбор
• налог на удержание
• налог на бизнес

Всегда консультируйтесь с риелтором или юристом о точных налогах, которые вам придется платить.

Как инвестировать?

Самый удобный способ инвестировать — это работать с риэлтором специализирующимся на инвестиционных кондоминиумах, так как они могут помочь вам с документацией, провести через процесс и указать на лучшие места для инвестиций. 

Вы также можете нанять юриста чтобы убедиться, что все законно в рамках тайского законодательства и избежать неожиданных проблем. 

Если вас интересует покупка земли, учитывайте, что новый закон может измениться в ближайшие месяцы, и вы будете среди первых покупателей. 

Advertisement

Это значит, что каждый юрист и агент по недвижимости будет изучать новые процедуры вместе с вами. 

Где инвестировать?

Самый привлекательный и дорогой город в Таиланде, безусловно, Бангкок. Столица является крупнейшим сообществом экспатов, здесь насыщенная ночная жизнь и процветающий бизнес. 

Районы различаются по предложениям, от новых небоскребов вокруг Сукхумвита до малоэтажных шопхаусов в районе Чайнатауна и районе Сатхон. 

Новые районы развиваются, так как продолжает расширяться BTS скайтрейн. Области от Ари до Нонтабури и те, что между Пра Канонг и Банг На, становятся все более привлекательными для инвестиций. 

Некоторые прибрежные города, такие как Паттайя, Пхукет и Хуа Хин, также привлекательны для экспатов. Они предлагают более расслабленный образ жизни и меньше пробок. Близость к пляжу также является значительным преимуществом по сравнению с Бангкоком. 

Новые места постоянно строятся, включая кондоминиумы с великолепными видами на океан. Самуи также популярный остров, куда иностранцы инвестируют в землю и строят дома или курорты. Количество агентств по недвижимости на Самуи впечатляет. 

Северный Таиланд, особенно Чиангмай, не стоит оставлять без внимания. Чиангмай, за которым следует Чианграй, являются быстро развивающимися провинциями с новыми кондоминиумами. Жизнь здесь медленнее, с множеством веганских ресторанов, активным отдыхом на свежем воздухе и более прохладной погодой с сентября по февраль. 

Плюсы: 

• стабильные инвестиции 
• цены ниже, чем в западных странах 
• налоги ниже, чем во многих других странах мира

Минусы: 

• потенциальные риски, связанные с инвестициями на имя тайского партнера
• языковые барьеры, в том числе при подписании контрактов
• тайские регуляторные ловушки, связанные с иностранным правом на собственность

Создание компании

Таиланд — это важный транспортный узел и находится на перекрестке Юго-Восточной Азии. Таиланд является частью инициативы «Один пояс, один путь» и поддерживает свободную торговлю, является членом зоны свободной торговли АСЕАН, экономического сообщества АСЕАН и соучредителем Всеобъемлющего регионального экономического партнерства, вступившего в силу в 2022 году. 

Таиланд подписал соглашения о свободной торговле с Австралией, Китаем, Японией, Новой Зеландией и Южной Кореей. Другие соглашения все еще находятся на стадии обсуждения, включая соглашение с Европейской ассоциацией свободной торговли Таиланд (EFTA) и соглашение о свободной торговле Таиланд-Европейский Союз. 

Вдобавок к этому, в Таиланде установлено множество налоговых льгот, таких как освобождение от подоходного налога на срок до восьми лет и освобождение от импортных пошлин. 

Обратите внимание, что создание бизнеса в Таиланде подходит не всем. Это потребует много работы и времени. Кроме деловых навыков, вам также понадобится самостоятельно изучать тайские законы и время от времени обращаться за помощью к юристам или бухгалтерам, чтобы помочь вам разобраться в сложностях тайской системы.

Как это работает?

Тайские законы регулируют строгие правила иностранного владения тайскими компаниями (Закон о иностранных бизнесах 1999 года). Иностранцам запрещено заниматься пятьдесятю категориями бизнес-деятельности. 

Вот несколько примеров для каждого из трех списков:

• список один: бизнес, связанный с газетами и сельским хозяйством (землеведение, торговля землей, лесоводство)
• список два: бизнес, связанный с национальной безопасностью, речным и воздушным транспортом, включая внутренние авиалинии 
• список три: все, где тайские граждане не готовы конкурировать с иностранцами

Что касается списков два и три, возможны исключения при получении лицензии на иностранный бизнес. Вам нужно подать заявление в Департамент бизнеса, и затем Комитет по иностранному бизнесу рассмотрит его. 

Критерии включают размер компании, процент местной занятости, экономическое и социальное развитие, потенциальную конкуренцию с компаниями, принадлежащими тайцам, и продвижение тайских интересов. 

Хотя это может показаться ошеломляющим, все еще ожидает множество возможностей, как, например, в пищевой промышленности, туризме, социально ответственных бизнесах и так далее.

Вы можете найти больше информации на сайте BOI Таиланда .

Как создать бизнес

Существует три основных способа начать бизнес в Таиланде:

• ограниченные компании
• промоция BOI
• индивидуальное предпринимательство 

Ограниченные компании

Обычно ограниченные компании являются наиболее распространенной формой компании в Таиланде. Однако это подходит не всем, так как текущие тайские законы позволяют иностранцам владеть максимум 49 процентами акций компании. 

Это значит, что вам нужно найти надежного тайского партнера. И, с юридической точки зрения, вы не можете быть настоящим владельцем компании, так как количество акций, которыми вы можете владеть, ограничено 49 процентами. 

Хотя возможно найти тайских номинантов, чтобы они держали акции от вашего имени, это незаконно.

Промоция Совета по инвестициям

Если вы хотите начать компанию в Таиланде, получение промоции от BOI настоятельно рекомендуется. 

Хотя это может быть сложно и занять много времени, вы можете владеть 100 процентами акций компании и получать дополнительные льготы по налоговым скидкам, визам и разрешениям на работу.

Компании с промоцией BOI также могут покупать землю в Таиланде. 

BOI имеет список бизнеса, который может получить промоцию BOI. Он изменяется время от времени в зависимости от того, что необходимо Таиланду в то время. В настоящее время категории подпадают под нанотехнологии, биотехнологии, развитие материаловедения и цифровые технологии. 

Узнать больше: Как создать компанию со 100% иностранным владением, продвигаемую BOI в Таиланде

Индивидуальное предпринимательство 

Этот вариант доступен только в теории и не применяется на практике. В дополнение к этому, общества с ограниченной ответственностью (LLC) в настоящее время недоступны в Таиланде. 

Вызовы

В дополнение к общим бизнес-вызовам, обратите внимание на налоги, касающиеся вашего бизнеса.

Существует множество налогов, с которыми вам нужно разбираться регулярно. Например, есть налог на удержание , который нужно подавать ежемесячно. 

Вам нужно будет подать PND 50, ежегодную налоговую декларацию о доходах, и PND 51, полугодовую налоговую декларацию о доходах. 

Вдобавок к этому, вы должны учитывать различные правовые вопросы, такие как виза и разрешения на работу перед открытием бизнеса. Вам нужно иметь разрешение на работу, чтобы вести бизнес в Таиланде. Если у вас есть элитная виза, тогда вам нужно проверить их гибкую программу плюс.  

Например, найм иностранца и получение разрешения на работу требует найма как минимум трех-четырех других полных сотрудников-тайцев (за исключением того, если BOI не продвигает вашу компанию). 

Также существует значительная разница в зарплате между квалифицированными и неквалифицированными тайскими работниками. Средняя ежедневная зарплата составляет 300 бат в день, но большинство квалифицированных работников получают более высокий дневной доход. 

Узнать больше:

• Обзор для экспатов по началу бизнеса в Таиланде
• Руководство по регистрации компании в Таиланде для иностранцев
• Найдите подходящую компанию для бухгалтерских услуг в Бангкоке, Таиланд

Плюсы: 

• центральный транспортный узел и вход в Южную и Восточную Азию 
• поддержка свободной торговли

Минусы: 

• строгое регулирование в отношении иностранного владения тайскими компаниями
• иностранцам запрещено открывать различные виды бизнеса

Инвестиции на фондовом рынке

Фондовая биржа Таиланда (SET) — единственная фондовая биржа в Таиланде. Основана 30 апреля 1975 года, и является одной из крупнейших в Юго-Восточной Азии. 

Существует множество способов покупки акций в Таиланде:

Advertisement

• открыть тайский брокерский счет
• купить паевые инвестиционные фонды
• покупать ETF
• другое 

Чтобы узнать обо всех доступных инвестиционных вариантах на фондовом рынке, фондах или ETF, вы можете проверить сайт SET.

Открыть тайский брокерский счет

Открытие тайского брокерского счета — это самый простой способ инвестировать в акции Таиланда. С ним вы можете торговать любыми тайскими акциями по отдельности. 

Для этого вам нужно открыть тайский банковский счет, которые в основном доступны, если у вас есть долгосрочная виза в Таиланд, такая как студенческая виза, бизнес-виза, виза по браку или виза пенсионера. 

Если у вас есть только туристическая виза, это будет сложной задачей, так как только некоторые отделения могут принять это. Обычно это зависит от удачи и сотрудников банка. 

После того, как у вас будет тайский банковский счет, вы можете использовать его для открытия брокерского счёта. В Таиланде много брокерских компаний, и большинство из них принадлежит тайским банкам.

Вот список популярных брокерских компаний в Таиланде:

• Bualuang Securities (принадлежит Bangkok Bank) 
• Innovest X (принадлежит SCB Bank)
• Kasikorn Securities (принадлежит Kasikorn Bank)
• Krungsri Securities (принадлежит Krungsri Bank)
• Thanachart Securities (принадлежит Thanachart Bank)

Есть также частные брокерские компании, которые не принадлежат никаким тайским банкам, такие как ASl Securities, Beyond Securities, и Phillip Capital. 

Эти брокерские компании имеют разные структуры комиссий и сборов. Вам также может потребоваться оплачивать ежемесячную фиксированную плату для поддержания вашего счёта. Поэтому перед открытием любого брокерского счета вам следует проверить их структуру комиссий, чтобы найти наиболее подходящую вашему инвестиционному стилю.

После того, как у вас будет брокерский счет, вы можете торговать акциями в Таиланде. Наиболее популярный способ сейчас — это через мобильное приложение, такое как Стриминг. 

Тайская фондовая биржа открыта с понедельника по пятницу, кроме праздничных дней, с 10:00 до 17:00 местного времени. 

Паевые инвестиционные фонды

Если вы не хотите самостоятельно торговать отдельными акциями, другой способ инвестирования в тайский фондовый рынок — вложение в паевые инвестиционные фонды.

Это может быть безопаснее, чем самостоятельно торговать каждой акцией, так как управляющие фондами будут торговать от вашего имени. 

Инвестиционные фонды в Таиланде работают так же, как и в других странах мира. 

Существует несколько фондов, из которых можно выбрать, нацеленных на различные отрасли. Некоторые фонды могут ориентироваться только на крупные компании в SET50 (первых 50 компаний в индексе SET). Другие ориентированы только на компании в сфере здравоохранения. Некоторые могут быть нацелены только на малый и средний бизнес. 

Вы можете покупать паевые инвестиционные фонды в любом банке в Таиланде.

На основе моих наблюдений, многие паевые инвестиционные фонды в Таиланде ориентированы на низкорисковые активности. Это означает, что маловероятно, что вы потеряете деньги с вашей инвестицией. С другой стороны, прибыль, которую вы получите, также будет небольшой. Это схема низкого риска и низкой доходности.

При покупке паевых инвестиционных фондов вам следует внимательно изучить их инвестиционные стратегии. По крайней мере, вам следует получить представление о том, какие акции они планируют торговать в будущем и какие акции уже есть в их портфеле. 

Вы также можете посмотреть на их NAV, чтобы оценить их прошлую производительность, и проверить их комиссионные. Обычно они составляют 1-2 процента в год.

Если название фонда заканчивается на «D», это означает, что вы будете получать регулярные дивиденды.  

Каждый банк в Таиланде имеет паевые инвестиционные фонды, и каждый может их купить, если у вас есть счет в этом банке. 

Однако вместо того, чтобы идти прямо в банк и покупать паевой фонд, вам следует внимательно изучить его онлайн, зайдя на сайт банка, найдя страницу их паевых фондов и проверив ваши варианты.

После того как вы нашли тот, который вам нравится, идите в банк и купите его там. В первый раз, когда вы покупаете какие-либо паевые инвестиционные фонды, вы получите сберегательную книжку, работающую практически так же, как и ваша банковская книжка. 

После этого вы можете скачать банковское приложение (отличное от вашего мобильного банка), и вы можете покупать паевые инвестиционные фонды через это приложение. Например, для банка Kasikorn оно называется K-My Fund.

В Таиланде доступны сотни, а может и тысячи паевых инвестиционных фондов. Все из них вы можете найти на Finnomena. Хотя сайт в основном доступен только на тайском, вы можете воспользоваться Google Translate для помощи. 

Обратите внимание, что не все паевые фонды в Таиланде инвестируют на тайском фондовом рынке. Многие из них вкладываются в международные рынки, включая США, Великобританию, Китай или Вьетнам, в зависимости от того, что популярно в Таиланде в данный момент. 

Биржевые инвестиционные фонды

Похожие на паевые фонды, биржевые инвестиционные фонды (ETF) – это еще один способ инвестировать на фондовом рынке Таиланда. Как и с паевыми фондами, существует менеджер фонда, который работает с каждым ETF, что делает его более безопасной опцией, чем торговля акциями самостоятельно.

Покупка ETF аналогична покупке акций. Вам нужен брокерский счет, затем вы можете купить их напрямую через торговые платформы, такие как Стриминг. 

Однако в Таиланде доступно менее 20 ETF. Некоторые инвестируют на тайском фондовом рынке. Некоторые инвестируют на китайском фондовом рынке. Другие сосредоточены на золоте и сырьевых товарах. 

Вы можете увидеть все их на сайте SET. 

Облигации

Тайское правительство выпускает облигации как способ финансирования дефицита годового бюджета и поддержки экономического развития. С конца 1990-х годов облигации стали важным инструментом управления денежной политикой для Тайландского центрального банка и являются частью источников финансирования правительства, частных и публичных корпораций. 

Как это работает? 

Облигации в Таиланде, как правило, выпускаются тайской государственной организацией (называемые государственными облигациями), публичной компанией или частной корпорацией (называемые корпоративными облигациями).

Вам необходимо удерживать их в течение определенного периода, как указано в этой облигации. После этого вы получите вашу инвестированную сумму в полном объеме и с процентами. 

Сроки облигаций и процентные ставки различаются в зависимости от общего уровня инфляции и состояния рынка в данный момент. Ожидайте получить в среднем процентную ставку в 3%.

В общем, государственные облигации обеспечивают меньшие проценты, чем корпоративные облигации, поскольку они считаются более безопасными. 

Как инвестировать? 

Облигации не всегда доступны для инвестиций. Вам нужно быть в курсе бизнес-новостей, таких как Раздел «Бизнес» в Bangkok Post, чтобы узнать, какие из них будут доступны.

Обычно, за несколько недель до дня покупки, организация размещает пресс-релиз на своем сайте или новостных сайтах, заявляя, что будет предлагать облигацию. Пресс-релиз также укажет доступные опционы облигаций, требования, процентные ставки, диапазоны дат, когда вы можете ее приобрести, и где вы можете ее получить – обычно в тайских банках.

В течение этого диапазона дат вам следует посетить банк и приобрести ее. Или вы можете забронировать заранее через приложение банка. 

Обратите внимание, что государственные облигации имеют тенденцию быстро распродаваться. Иногда они распродаются в течение нескольких часов после того, как становятся доступными для общественности. 

Плюсы: 

• низкий риск
• регулярный доход от процентов

Недостатки:

Advertisement

• низкий уровень доходности
• риск не получить обратно всю инвестицию 
• риск обесценивания стоимости в зависимости от рыночных процентных ставок и номинальной стоимости облигации

Частный капитал

Частный капитал – это интересный выбор для тех, кто имеет капитал для инвестиций в развитие вновь финансируемого бизнеса. Это процесс, приносящий вознаграждение, кроме того, что это потенциально хороший возврат инвестиций и прибыль при продаже компании. 

Как это работает? 

Большинство сделок с частным капиталом на тайском рынке происходит из-за пределов Таиланда. Однако, когда иностранцы инвестируют в портфельные компании в Таиланде, они подпадают под консервативные тайские законы об инвестициях иностранцев. 

Закон о ведении иностранного бизнеса в Таиланде ограничивает иностранцев от вмешательства в определенные виды предпринимательской деятельности, упомянутые выше. Другие ограничения включают, что тайские граждане должны владеть как минимум 51 процентом от общего числа акций компании, а иностранные акционеры должны представлять менее половины от общего числа акционеров. 

Кроме того, в соответствии со статьей 26 Закона о ведении иностранного бизнеса, сотрудничество с гражданином Таиланда для увеличения его доли запрещено и может привести к лишению свободы и/или штрафу. Однако чёткое определение того, что подразумевает «попытка обойти ограничение по проценту акций», отсутствует. 

Как инвестировать?

Несмотря на все перечисленные правила, остаются открытыми многие варианты. В Таиланде возможны инвестиции в пищевую промышленность и напитки, транспорт, промышленность, финтех, фудтех, робототехнику, электронную коммерцию/маркетплейс и энергетику. 

Такие сайты, как список Private Equity or Smergers перечисляют все доступные предложения. 

Обычно фирмы частного капитала создают специальное целевое подразделение (SPV) в Таиланде, чтобы избежать попадания под ограничения Таиланда на иностранные инвестиции. SPV затем вкладывает средства в тайскую компанию через капитал, долг или гибрид долга и капитала. 

Лучший способ инвестировать – это обращаться за советом к профессионалу, который может провести вас через процесс, объяснить правила и предотвратить любые ошибки. Профессионал также будет осведомлен о рынке и сможет адаптировать свое предложение к вашим нуждам. 

Плюсы: 

• потенциальное влияние на развитие компании и успех
• потенциал роста

Минусы: 

• предварительное финансирование
• отсутствие ликвидности
• риск банкротства компании

Криптовалюты 

Торговля криптовалютами стала очень популярной в Таиланде во время пандемии COVID-19 с 2020 по 2022 год. Она была настолько популярной, что многие люди хвастались, что зарабатывают большие суммы денег на криптовалютах. 

Более 10 тайских криптовалют было представлено в то время, включая Bitkub, JFIN Coin, SIX Coin и ZMT Coin. 

Для торговли этими тайскими криптовалютами необходимо использовать обменные платформы, самая крупная из которых bitkub.com, владелец монеты Bitkub coin. 

Эти платформы работают аналогично крупным обменным сайтам, таким как Binance and Crypto.com. Вы также можете торговать международными криптовалютами, такими как BitCoin, ETH и BNB. 

Вы можете непосредственно торговать криптовалютами на сайтах или в приложениях этих платформ. Любой может открыть счет. Все, что вам нужно сделать, это заполнить свои личные данные и загрузить удостоверение личности, выданное государством, например, паспорт. 

Плюсы: 

• очень высокая доходность от инвестиций 

Минусы: 

• высокий риск
• рынок криптовалют непредсказуем

Во что следует инвестировать? 

Всегда следует помнить, что нет лучших методов инвестиции. У каждого есть свои преимущества и недостатки. 

Вы должны инвестировать только в то, в чем вы разбираетесь. Например, если вы знаете, как найти выгодное предложение на квартиру и знаете тайский рынок недвижимости, инвестирование в тайскую недвижимость или акции компаний в этом секторе может быть вариантом.

С другой стороны, если вы хотите избежать риска и не хотите терять инвестиционные деньги, покупка паевых инвестиционных фондов или государственных облигаций может быть хорошим выбором. 

Существуют также другие методы инвестирования, не упомянутые в этой статье. Например, некоторые люди могут создать компанию в Таиланде и управлять ею некоторое время. Когда компания начинает работать стабильно, они могут нанять человека для управления и получать дивиденды в качестве возврата. 

Некоторые могут инвестировать в частный капитал или стартап-компании. Ваши возможности безграничны.

Но вы должны быть осторожны, чтобы не инвестировать в то, о чем вы ничего не знаете. Например, если вы видите кого-то, кто получил прибыль от инвестиций в определенную акцию, и вы также инвестируете в эту акцию, не зная о ней ничего, вы рискуете потерять вместо того, чтобы заработать.  

Теперь ваше дело

Мы надеемся, что эта статья дает вам общее представление о ваших инвестиционных возможностях в Таиланде.

Однако информация, представленная здесь, не предназначена для того, чтобы быть личной финансовой консультацией. Прежде чем инвестировать в Таиланде, объединитесь с профессионалом, который знает инвестиционную среду.